Welke voorwaarden en termijnen stelt de Belastingdienst aan de HIR?

Om gebruik te mogen maken van de HIR moet er op de balansdatum van het verkoopjaar een concreet en aantoonbaar vervangingsvoornemen aanwezig zijn. Daarnaast geldt er een strikte termijn: de reserve moet in principe binnen drie jaar na het jaar van verkoop worden aangewend voor een nieuwe investering.

Als er sprake is van een bedrijfspand, moet het nieuwe pand dezelfde economische functie binnen het bedrijf vervullen (de zogeheten 'nauwe samenhang'), tenzij er sprake is van een pand waarop niet wordt afgeschreven. Als de termijn van drie jaar verloopt zonder dat er is geherinvesteerd, valt de reserve vrij en moet er alsnog direct belasting over worden betaald.